غالبًا ما يكون من الصعب اختيار الأصل المناسب لأهدافك الاستثمارية من بين عدد كبير من خيارات الاستثمار، بدءًا من الشركات المدرجة وحتى المعادن الثمينة مثل الذهب وأيضًا من النفط الخام إلى المنتجات الزراعية، ولكن الأسهم والسلع من بين بعض الأصول الأكثر شيوعًا فئات الأصول.
على الرغم من أنها قد تعمل بشكل مماثل، إلا أن هناك اختلافات كبيرة بين فئتي الأصول. في حين يركز المستثمرون في سوق الأوراق المالية بشكل أكبر على مكاسب رأس المال، فإن تجار السلع الأساسية يستخدمونها في المقام الأول للتحوط من تقلبات الأسعار (في السلع الأساسية).
في هذه المقالة سوف نقوم بتغطية الاختلافات بين السوق تداول الأسهم وتجارة السلع الأساسية وفهم جميع المفاهيم ذات الصلة المتعلقة بها وأهم الأشياء الأساسية التي يجب مراعاتها عند اختيار الخيار الأنسب لك.
محتويات المقالة
ما هو سوق الأوراق المالية؟
سوق الأوراق المالية هو سوق مالي يتم فيه شراء وبيع الأسهم. عند شراء سهم، تحصل على ملكية جزئية للشركة بما يتناسب مع عدد أو وحدات الأسهم التي تشتريها.
وبما أن الأسهم تمثل ملكية الفرد في الشركة، فإنها تعطي حقوق التصويت للمساهمين فيما يتعلق بقضايا الشركة. يحصل المساهمون على إمكانية الوصول إلى أرباح الشركة عندما تصدر الشركة أرباحًا. الأسهم قابلة للتداول ويمكن للمستثمرين تحقيق مكاسب رأسمالية عن طريق بيع استثماراتهم في الأسهم عند زيادتها. قيمته.
وبما أنه لا يمكن شراء الأسهم مباشرة من الشركات المدرجة بالفعل، فيجب شراء الأسهم عبر البورصة من المستثمرين الذين يمتلكون أسهمًا بالفعل.
سوق الأوراق المالية أو سوق الأوراق المالية هو السوق الذي يتم فيه شراء وبيع الأسهم والمشتقات والصناديق المتداولة في البورصة وصناديق الاستثمار المشتركة والأصول الأخرى. من المعروف أن أسواق الأسهم شديدة التقلب، مما يعني أن تحركات أسعار الأوراق المالية يمكن أن تتغير في أي وقت اعتمادًا على عوامل مثل العرض والطلب. التضخم وأسعار الفائدة والعوامل الجغرافية والسياسية وما إلى ذلك.
ما هو سوق السلع؟
تتعامل أسواق السلع الأساسية في شراء وبيع السلع. السلع هي موارد مادية لها قيمة جوهرية وتشمل جميع الأشياء القابلة للتداول باستثناء النقد. تعتمد قيمة السلع على عدة عوامل مثل الجغرافيا السياسية، والعرض والطلب، والموسمية، وما إلى ذلك.
تنقسم أسواق السلع إلى سلع صلبة وناعمة:
السلع الصلبة: السلع التي تستخدم لإنتاج المزيد من المنتجات المكررة. على سبيل المثال: يعتبر الحديد والفحم من السلع الصلبة حيث تتم معالجتهما أثناء التصنيع.
السلع الخفيفة: يمكن استخدام هذه السلع واستهلاكها بشكل فوري، على سبيل المثال: يمكنك استهلاك المنتجات الغذائية مثل الأرز والقمح دون مزيد من المعالجة.
يمكنك تداول السلع إلكترونيًا عبر المشتقات المالية الموجودة في السوق. هناك بعض الطرق المختلفة لتداول السلع مثل التداول الفعلي، والعقود الآجلة، وأسهم السلع، و الصناديق المتداولة الأوراق المالية المتداولة في البورصة (ETFs)، والأوراق المالية المتداولة في البورصة (ETNs)، وصناديق الاستثمار المشتركة القائمة على السلع الأساسية
العقود الآجلة هي الطريقة الأكثر شيوعًا لتداول السلع. يلتزم كلا الطرفين المشاركين في العقود الآجلة بتنفيذ المعاملة في تاريخ وسعر محددين مسبقًا. تعتبر هذه الطريقة أكثر جدوى لتداول السلع من التداول الفعلي.
الفرق بين سوق الأوراق المالية وسوق السلع
عندما يتعلق الأمر بالاستثمار، هناك نوعان رئيسيان من الأسواق: سوق الأوراق المالية وسوق السلع، ولكن ما هو الفرق بالضبط بين هذين السوقين؟ إليك نظرة عامة سريعة:
- الغرض: الغرض من سوق الأوراق المالية هو الاستثمار في الشركات التي تقدم السلع أو الخدمات. الغرض من سوق السلع هو تداول المنتجات التي قد تكون مواد خام أو منتجات مثل النفط والذرة والقمح وفول الصويا.
- السعر: تعتمد أسعار الأسهم على كيفية إدراك المستثمرين لقيمة الشركة في أي وقت، في حين تعتمد أسعار السلع الأساسية على العرض والطلب.
- المنتج: هناك أيضًا اختلافات في المنتجات المتداولة، على سبيل المثال: يمكن أن تمثل الأسهم ملكية جزء من الشركة، بينما تمثل السلع ملكية منتج مادي فعلي مثل سبائك الذهب أو بوشل من القمح. يستخدم المستثمرون استراتيجيات مختلفة اعتمادًا على النوع الذي يستثمرون فيه وكيف يريدون استثمارهم.
- الملكية: الاستثمار في الأسهم يوفر لك ملكية جزئية للشركة. لا يمنحك الاستثمار في السلع أي حصة ملكية ولكنه يمنحك الحق في شراء أو بيع السلعة المعنية في تواريخ مستقبلية بشروط معينة (مثل العقد).
- الإستراتيجية: أولئك الذين يستثمرون في… سوق الأوراق المالية عن طرق تحقيق عوائد من بيع الأسهم، في حين أن من يستثمر في السلع قد يبيع العقود الآجلة.
- توزيعات الأرباح: في سوق الأوراق المالية، توفر أرباح الأسهم للمستثمرين فرصة استرداد الأموال إذا قاموا بشراء أسهم في شركة مساهمة عامة. لا يستطيع تجار السلع كسب المال من خلال توزيعات الأرباح لأنه لا توجد حصة ملكية في الأصل الأساسي.
- المخاطرة: مع الأسهم، تتعرض مخاطرك لمخاطر منهجية تؤثر على جميع الأسهم بالتساوي، أما بالنسبة للسلع، فإن مخاطرك تندرج تحت المخاطر الفريدة التي تؤثر فقط على سلعة واحدة محددة.
- العرض: العرض لدى شركات البورصة شبه ثابت، بينما لا يوجد عرض ثابت للسلع
- متطلبات الهامش: متطلبات الهامش أقل بالنسبة لسوق الأوراق المالية بينما تكون أعلى بالنسبة لسوق السلع.
- التداول: تشتهر أسواق الأسهم في الغالب بالتداول اليومي والاستثمار طويل الأجل، بينما في حالة العقود الآجلة وعقود الخيارات في أسواق السلع تنتهي صلاحيتها كل شهر.
- المشاركون: يشمل المستثمرون في سوق الأوراق المالية المستثمرين والمتحوطين ومدققي الحسابات والمضاربين. يشمل المستثمرون في سوق السلع التجار والمنتجين والمصنعين والمضاربين.
- ساعات التداول: من 09:15 صباحاً إلى 03:30 مساءً لسوق الأوراق المالية، ولسوق السلع من 09:00 صباحاً إلى 11:30 مساءً للمعادن والطاقة، وللسلع الزراعية من 10:00 صباحاً حتى 05:00 مساءً.
الأمور التي يجب مراعاتها عند الاختيار بين سوق الأوراق المالية وسوق السلع:
الاستثمار في سوق الأسهم والسلع له تحدياته الخاصة. ونتيجة لذلك، يجب مراعاة الأمور التالية قبل الاستثمار:
- أسعار الفائدة: أسعار الفائدة لها تأثير على الأسهم الحساسة لأسعار الفائدة وكذلك على سوق الأوراق المالية بأكمله. تؤثر تغيرات الفائدة أيضًا على أسعار السلع الأساسية مع تغير تكلفة الاحتفاظ بالمخزون.
- الأسعار: تعتمد أسعار الأسهم على أداء الشركة ونتائجها الربع سنوية ونصف السنوية والسنوية وأيضًا على أرباح الأسهم وعوامل الاقتصاد الكلي مثل التضخم وأسعار الفائدة وما إلى ذلك، لذلك يجب عليك تحليل جميع العوامل بعناية قبل الاستثمار. ومن ناحية أخرى، يقوم تجار السلع بتحليل الطلب. وتوريد السلعة لفهم معنويات السوق.
- مستويات تحمل المخاطر: أسواق الأسهم محفوفة بالمخاطر، ولكن عند مقارنتها بسوق السلع فهي أقل خطورة، لأن الاستثمار في الأسهم طويل الأجل، لذلك قبل الاستثمار، افهم مستويات المخاطر الخاصة بك واختر السوق المناسب الذي يناسب احتياجاتك الاستثمارية.
- الهدف الاستثماري: أسواق الأسهم مناسبة للأهداف الاستثمارية طويلة المدى مثل التقاعد، بينما أسواق السلع مناسبة للأهداف قصيرة المدى.